본 연구는 코로나19 이후 엔데믹 전환기(2022–2023년) 동안 비현금결제 확 산이 소상공인 경영성과에 어떠한 영향을 미쳤는지를 분석하였다. 「소상공인실 태조사」 2020–2023년 반복 횡단면 자료(N=181,422)를 활용하여 평균 효과가 아닌 수익성 분포와 하방위험의 변화를 중심으로 검토하였다. 분석 결과, 사전 비현금결제 노출도가 높은 지역·업종에서는 전환기 이후 수익성 하단(q=0.10) 이 유의하게 개선되었으며(β=0.0542, p<0.001), 손실 발생 확률 또한 감소한 것으로 나타났다. 이는 코로나19를 계기로 가속화된 디지털 결제 인프라 확산 이 평균적 수익 증가보다 취약 소상공인의 경영 안정성과 위험 완화에 보다 밀접하게 기여할 수 있음을 시사한다. 정책적으로 볼 때, 비현금결제 인프라는 단순한 거래 편의성 제고 수단을 넘어 소상공인 생태계의 회복탄력성과 구조 적 안정성을 강화하는 기반 정책으로 인식될 필요가 있다.

This study examines how the expansion of cashless payments affected small business performance during the endemic transition period (2022–2023) following COVID-19. Using repeated cross-sectional data from the Small Business Status Survey (2020–2023, N=181,422), the analysis focuses on changes in the profitability distribution and downside risk rather than average effects. The results indicate that in regions and industries with higher pre-exposure to cashless payments, profitability at the lower tail of the distribution (q=0.10) improved significantly during the transition period (β=0.0542, p<0.001), and the probability of reporting losses declined. These findings suggest that the COVID-19-accelerated expansion of digital payment infrastructure contributed more to stabilizing financially vulnerable small businesses than to increasing average profitability. From a policy perspective, cashless payment infrastructure should be regarded not merely as a tool for transaction efficiency, but as a foundational mechanism for enhancing resilience and structural stability within the small business sector.

논문요약
I. 서론
II. 이론적 배경
    1. 비현금결제 확산과 소상공인 성과
    2. 결제 인프라와 분포 효과
    3. 선행연구 검토
Ⅲ. 연구 방법
    1. 자료 및 표본 구성
    2. 변수 정의 및 측정 타당도
    3. 연구모형 및 식별 타당도
IV. 분석 결과
    1. 기술통계 분석
    2. 분포효과 결과: 무조건부 분위수 회귀 결과
    3. 식별가정 검증 및 DID 및 ES 결과
    4. 하방위험 및 채택 분석
    5. 강건성 및 추가 분석
Ⅴ. 결론
<참고문헌>

• 윤홍준(소상공인시장진흥공단 정책연구소) | Hong-jun Yoon (Policy Research Office, SEMAS)
• 윤승비(소상공인시장진흥공단 정책연구소) | Seung-bi Yoon (Policy Research Office, SEMAS) Corresponding author